Частина 2. Як поєднати гранти, кредити та державні програми
Розглянемо простий приклад. Підприємство планує придбати нову виробничу лінію. Вартість проєкта – 10 млн грн. Замість питання: «Де взяти 10 млн грн?» варто поставити інше: «Як скласти фінансову конструкцію цього проєкта?»
Наприклад:
- власні кошти + інвестиційний кредит;
- грант + власні кошти;
- грант + власні кошти + банківський кредит;
- інвестиційний кредит + державна компенсація процентної ставки + міжнародна гарантійна програма.
Для окремих інвестиційних проєктів у межах програм ЄБРР може бути доступна грантова складова. Наприклад, ПриватБанк офіційно зазначає можливість отримання гранту до 30% суми фінансування успішно реалізованого інвестиційного проєкту з придбання основних засобів.
Програма ЄБРР у банку також може поєднуватися з державною програмою «Доступні кредити 5–7–9%». Це не означає, що підприємство автоматично отримає всі інструменти. Але таку модель варто прорахувати та перевірити в банку.
«Доступні кредити 5–7–9%»: дивіться не тільки на ставку
Програма реалізується через уповноважені банки. Але підприємцю важливо порівнювати не лише процентну ставку.
Зверніть увагу на:
- власний внесок;
- банківські комісії;
- вимоги до застави;
- строк кредитування;
- графік погашення;
- можливість пільгового періоду;
- можливість поєднання з міжнародною гарантійною програмою.
І ще один практичний момент. У програмі працює значна кількість уповноважених банків. Тому «мій банк відмовив» не завжди означає «проєкт не можна профінансувати». Це може означати, що варто звернутися до іншого банку.
«Власна справа»: не тільки для нового бізнесу
Програму «Власна справа» часто сприймають як грант виключно для тих, хто тільки планує відкрити ФОП. Але подаватися можуть також діючі ФОП та юридичні особи, які відповідають критеріям програми.
Базовий розмір гранту – від 50 тис. до 350 тис. грн. Для бізнесу в окремих регіонах доступне фінансування до 500 тис. грн, а для окремих видів діяльності – до 1 млн грн.Кошти можна спрямувати, зокрема, на:
- обладнання;
- сировину;
- оренду;
- оренду обладнання;
- маркетинг і рекламу;
- франчайзинг.
Але грант має зобов’язання. Залежно від суми фінансування потрібно створити визначену кількість робочих місць, здійснювати діяльність не менше трьох років і виконувати податкові зобов’язання.
Тому грант – це не «безкоштовні гроші». Це фінансовий інструмент із конкретними зобов’язаннями бізнесу.
Виробничому бізнесу: перевірте грант для переробних підприємств
Якщо підприємство планує придбати виробниче обладнання, цей інструмент варто перевірити одним із перших.
Грант може становити:
- до 8 млн грн – для створення або розвитку переробного виробництва за умови створення щонайменше п’яти робочих місць;
- до 16 млн грн – для оновлення основних засобів виробництва, пошкоджених унаслідок збройної агресії РФ.
Кошти можна спрямувати на придбання верстатів і технологічного обладнання, їх доставку та введення в експлуатацію.
Для більшості регіонів базова модель співфінансування – 50% грант/50% кошти підприємства.
Для придбання основних засобів виробництва українського походження можливе співфінансування 70/30.
У визначених програмою випадках діє модель 80/20.
Подивімося, як це змінює економіку проєкту.
Вартість обладнання – 10 млн грн.
За моделлю 50/50 підприємству потрібно забезпечити 5 млн грн.
За моделлю 70/30 – 3 млн грн.
За моделлю 80/20 – 2 млн грн.
Одна правильно підібрана програма може суттєво змінити фінансову модель інвестиційного проєкта.
Але є важливий нюанс. Після схвалення заявки підприємство має внести власну частину фінансування. І тільки після підтвердження її надходження перераховуються державні кошти.
Тому питання: «Де взяти власний внесок?» потрібно вирішити до подання заявки, а не після отримання позитивного рішення.
Якщо ви експортуєте – перевірте можливості ЕКА
Ще один інструмент, який український МСБ часто недооцінює, – Експортно-кредитне агентство України. Особливо, якщо у підприємства вже є іноземний покупець або експортний контракт.
Уявімо ситуацію. Контракт підписаний. Щоб його виконати, потрібно закупити сировину, виготовити продукцію, оплатити логістику. А гроші від іноземного покупця надійдуть пізніше. Виникає касовий розрив.
У такій ситуації варто перевірити можливість передекспортного фінансування зі страховим покриттям ЕКА.
ЕКА також пропонує інструменти страхування зовнішньоекономічної діяльності, зокрема продукт EASY ЗЕД.
Тому, якщо ваш бізнес експортує або планує вихід на зовнішні ринки, обговорюйте фінансування не тільки зі своїм банком. Перевірте також можливості ЕКА.
Чи можна поєднати грант і кредит?
У багатьох випадках – так. Але не можна просто скласти всі знайдені програми в один фінансовий пазл.
Перед формуванням фінансової моделі потрібно перевірити:
- чи допускається поєднання конкретних програм;
- які витрати є прийнятними;
- чи не фінансується одна й та сама витрата двічі;
- чи можна використовувати кредитні кошти для забезпечення власного внеску;
- коли дозволено укладати договір із постачальником;
- коли можна здійснювати оплату;
- якими документами підтверджується реалізація проєкта.
Спочатку перевіряємо сумісність інструментів. Потім складаємо фінансову конструкцію. Не навпаки.
Як правильно йти до банку
Не починайте розмову словами: «Які у вас є кредити для бізнесу?» Підготуйте короткий опис проєкта.
Наприклад:
«Підприємство працює п’ять років. Плануємо придбати виробничу лінію вартістю 10 млн грн. Проєкт збільшить виробничу потужність на 40%. Власний внесок – 3 млн грн. Нас цікавить інвестиційне фінансування, можливість участі у програмі «5-7-9%», міжнародні гарантійні програми та грантова складова».
А потім поставте конкретні питання:
- які міжнародні гарантійні програми банк зараз реально використовує;
- чи є доступний ліміт фінансування;
- чи підпадає проєкт під програму ЄБРР, ЄІФ або іншої міжнародної фінансової організації;
- чи передбачена грантова складова;
- чи можна поєднати фінансування з «5–7–9%»;
- який мінімальний власний внесок;
- яка потрібна застава;
- чи може придбане обладнання бути основним забезпеченням;
- який строк фінансування;
- чи є пільговий період на час монтажу та запуску обладнання.
І поставте ці питання щонайменше трьом банкам. Навіть, якщо двадцять років обслуговуєтеся в одному. Ви порівнюєте не банки. Ви порівнюєте різні фінансові моделі реалізації одного бізнес-проєкта.
Алгоритм пошуку фінансування для бізнесу
1. Опишіть проєкт одним реченням. Що саме зміниться у бізнесі?
2. Порахуйте повну вартість проєкта: обладнання, доставка, монтаж, підключення, навчання персоналу, сировина, оборотний капітал.
3. Визначте власний внесок. Скільки бізнес реально може інвестувати без втрати фінансової стійкості?
4. Перевірте грантові програми, особливо, якщо йдеться про виробництво, переробку або запуск нового напряму.
5. Перевірте державні програми компенсації процентної ставки, зокрема «Доступні кредити 5–7–9%».
6. Запитайте банки про міжнародні гарантійні програми. Не просто про кредити. Саме про чинні гарантійні та грантові механізми.
7. Якщо є експорт – перевірте ЕКА.
8. Складіть дві-три моделі фінансування проєкту:
Власні кошти + кредит.
Грант + власні кошти.
Грант + власні кошти + кредит.
Кредит + державна компенсація ставки + міжнародна гарантія.
9. Порівняйте пропозиції щонайменше трьох банків і тільки після цього обирайте фінансову конструкцію.
І головне
Грант не повинен створювати бізнес-проєкт.
Кредит не повинен бути причиною купити обладнання.
Спочатку має бути відповідь на питання: «Що ця інвестиція змінить у моєму бізнесі?» Збільшить виробництво? Зменшить собівартість? Дозволить виконати експортний контракт? Скоротить витрати на енергію? Створить новий продукт?
Якщо відповідь зрозуміла – можна шукати фінансування.
Сьогодні українському бізнесу варто не шукати одне джерело грошей, а варто навчитися складати фінансову конструкцію свого проєкта.
Останні коментарі